RS

My photo
San Francisco Bay Area, California, United States
rafaelarturosalinas.blogspot.com

ONE DAY AT A TIME!!

12.24.2009

MERRY CHRISTMAS!!

12.22.2009

NOVEMBER SALES

Se estima que 35,860 nuevos condominios y casas de reventa  se vendieron el mes pasado en todo el estado. Esa fue una reducción de 13.1 por ciento de 41,280 en octubre, y hasta un 11,5 por ciento de 32,163 en noviembre de 2008.Una disminución en las ventas de Octubre a Noviembre es normal para la temporada.Las ventas de California para el mes de Noviembre han variado de un mínimo de 25,578 en el 2007 a un pico de 60,326 en el 2004, mientras que el promedio de Noviembre es 40,377.
De las viviendas existentes vendidas el mes pasado, el 40,6 por ciento eran propiedades que habían sido ejecutadas durante el año pasado.Ese es el nivel más bajo desde Mayo del 2008, cuando fue de 39,8 por ciento.En Noviembre de 2008 fue del 55,9 por ciento.Las reventas ejecución hipotecaria alcanzó el 58,8 por ciento de las reventas de todo el estado en Febrero de este año.

El pago de la hipoteca típico que los compradores se comprometieron a pagar el mes pasado fue $ 1,106. Esto significó un aumento de los $ 1,097 en Octubre, y por debajo de $ 1,249 para Noviembre de hace un año. Ajustado a la inflación, el pago de la hipoteca del mes pasado fue de 48,3 por ciento por debajo de la primavera de 1989, pico del ciclo previo de bienes raíces el cual  fue de 58.1 por ciento por debajo del máximo del ciclo actual en Junio del 2006
 RS
now English
An estimated 35,860 new and resale houses and condos were sold statewide last month. That was down 13.1 percent from 41,280 in October, and up 11.5 percent from 32,163 for November 2008. A decline in sales from October to November is normal for the season. 
California sales for the month of November have varied from a low of 25,578 in 2007 to a peak of 60,326 in 2004, while the November average is 40,377.
The median price paid for a home last month was $261,000, up 1.6 percent from $257,000 in October, and up 1.2 percent from $258,000 for November a year ago. The year-over-year increase was the first since July 2007 when the $478,000 median was up 0.8 percent from $474,000 a year earlier. Of the existing homes sold last month, 40.6 percent were properties that had been foreclosed on during the past year. That is the lowest since May 2008, when it was 39.8 percent. In November 2008 it was 55.9 percent. Foreclosure resales peaked at 58.8 percent of statewide resales in February this year. The typical mortgage payment that home buyers committed themselves to paying last month was $1,106. That was up from $1,097 in October, and down from $1,249 for November a year ago. Adjusted for inflation, last month's mortgage payment was 48.3 percent below the spring 1989 peak of the prior real estate cycle. It was 58.1 percent below the current cycle's peak in June 2006

12.07.2009

Fraud found in Home-Buyer Tax Credit

Aproximadamente unos 19,350 contribuyentes solicitaron  un total de 139 milliones en créditos fiscales por propiedades que aún no habian adquirido; Unos 70,000 contribuyentes reclamaron mas de $ 479 milliones de dólares en créditos a pesar de que no se comprobó que fueron compradores por primera vez, esto de acuerdo a un informe especial del Inspector General del Tesoro para la Administracion Tributaria, la agencia que supervisa el Servicio de Impuestos Internos.
Para calificar al crédito fiscal, uno debe de ser comprador por primera vez o estar comprando una casa despues de tres años de  haber tenido una propiedad.
Casi 600 personas que reclamaron unos $ 4 milliones de dólares en crédito fiscal no eran mayores de 18 años y el contribuyente más joven fue uno de 4 años de edad, el reporte señaló.
RS
now english
About 19,350 taxpayers claimed $139 million worth of tax credits for homes they had not yet purchased, and about 70,000 taxpayers claimed more than $479 million in credits despite evidence they were not first-time home buyers, according to a report by the Treasury Inspector General for Tax Administration, the agency that monitors the Internal Revenue Service.
Almost 600 people who claimed about $4 million worth of the credit were not yet 18 years old -- and the youngest taxpayer was 4 years old, the report said.
RS

12.02.2009

FHA 203 K could be a great Christmas Gift to You & Family

FHA 203K esta diseñado para ayudar en la revitalización de vecindarios otorgando  a los individuos que califiquen en financiar la reparación o actualización de su casa. Las propiedades que califican son aquellas usadas como residencia principal de 1 a 4 unidades y no ser menores de un año de construidas.
Primero, una auditoría energética debe ser completa por un profesional calificado, que ha sido aprobado por el prestamista.Basado en el informe de auditoría , el dueño o comprador de la vivienda puede elegir las mejoras a realizar.La instalación de detectores de humo y mejorar la calefacción y refrigeración de mejor eficiencia podrían también ser requeridos.
Segundo, obtener diferentes estimados para el trabajo a realizar y establecer un precio fijo con el contratista.
El financiamiento de las mejoras serán añadidas a su prestamo hipotecario.
Tercero, Una vez todo en orden y cuando el cierre de la transacción se efectua, el prestamista abrirá una cuenta de plica para que el dinero se otorge a el contratista cada vez que una fase se culmine. Si la obra es de diferentes fases, el contratista recibirá dinero solamente por la fase culminada.
Con el préstamo hipotecario 203K del FHA, usted puede renovar refrigeradoras, cocinas, estufas, aire acondicionado, calefacción, cambiar las ventanas por unas que ahorran energia en verano e invierno, mejorar el techo de su casa o agregar habitaciones a su propiedad.
Su pago hipotecario será ligeramente superior, pero el ahorro de energía por las mejoras realizadas haran la diferencia.
RS

The FHA 203K loan is designed to help build neighborhood revitalization by helping individuals finance the repair or upgrade their home.
To qualify, the estructure must be a Single Family Residence property up to 4 units and no less than one year old.
First, an energy audit must be complete by a qualify professional, who has been approved by the lender. Based on the audit report , the home owner or buyer can choose which improvements to make. However, installation of smoke detectors and upgrading the heating and cooling system to  a more efficient level may also be requiered.
Second, get bids for the work and stablish a firm price with the contractors.  The lender will add the amount of the total costs of the improvements to the loan.
Third, when closing is completed, the lender sets up an escrow  account for the money to be disbursed to the contractor when all work is completed.
The mortgage payment will be slightly higher, but the energy savings from the improvements usually offsets the difference.


RS